一覽 zkSync Era 數據情況及生態專案。
作者：dt
編輯：yaoyao & Lisa
出品： DODO Research
封面：zkSync
乙太坊二層擴容機制，是當今區塊鏈的顯學，也是兵家必爭之地。
本文將介紹第一個上線主網使用 zk-rollup 技術的二層網路 zkSync 從公鏈本身介紹到生態項目的發展，從基本面、數據面再到生態系做全盤的解析。
I. zkSync Era 簡介
zkSync 是基於 zk-rollup 架構的乙太坊二層擴容解決方案，旨在實現高性能、低成本的智慧合約和區塊鏈應用。 它利用 zk-rollup 技術實現高輸送量擴容，以降低交易成本和提高確認速度。 zkSync Era 是在 zkSync 協議基礎上建立的，具有更快的交易速度、更高的可擴展性和更經濟高效的特點。 它應用於 DeFi、跨鏈橋、NFT 等多個領域。 由於其高效和低成本的特性，zkSync 受到了資本市場的廣泛關注，並正在迅速發展。
zkSync 開發公司 Matter Labs 目前完成了共計四輪融資，目前總融資金額達到 458M 美金。 知名風投 a16z 、Dragonfly、1KX、OKX Ventures 、bybit、Blockchain Capital，皆有參與投資。 放眼過去這筆融資金額無論是在 WEB3 或是 WEB2 領域，都是一筆難以讓人不得不注目的金額，更是區塊鏈專案中首屈一指的獨角獸專案。
融資背景強，前沿技術，且是以太坊創辦人 Vitalik 曾經大力讚揚的 zk-rollup 技術中的首批選手，是少數已上線的 zkEVM rollup。 無論是在敘事、資本、實際面上 zkSync Era 都是佼佼者，區塊鏈世界追求新事物的渴望，也讓 zkSync Era 可以說是 2023 年最受人矚目，最火燙的一條公鏈。
zkSync Era 歷史
- zkSync 1.0 – zkSync Lite 於 2020 年 6 月 15 日在乙太坊主網上啟動，實現了約 300 TPS 的交易輸送量，但是不相容 EVM。
- zkSync 2.0 – zkSync Era 於 2023 年 3 月 24 日啟動，支援 Solidity（通過 zkEVM）和 Zinc（rollup 的內部程式設計語言）實現任意智慧合約功能; 其次，通過 zkPorter – 一種結合了 zk-rollup 和分片的協定，輸送量呈指數級增長，達到 20，000+ TPS。
zkSync Era 對比 zkSync Lite 最大的賣點便是相容 EVM，可以執行用 Solidity 或乙太坊開發中使用的其他高級語言編寫的智能合約，能吸引更多開發者與消費者能夠無縫銜接生態。 除此之外交易成本對比之前降低了 50 倍、20000 TPS 的速度也讓使用體驗上無論是相較於乙太坊本身或是 zk lite 都有長遠的進步。
zkSync 的對手
zkSync 的對手，無疑是 L2 賽道中的各種公鏈。 除了已經成熟且暫居龍頭地位的 Arbitrum One &Optimism 以外，眾多使用 zk-rollup 的後來者是 zkSync 更需關注的對手：
包括目前已上線的 Polygon zkEVM，大名鼎鼎也是眾多資本巨額投資的 Starkware，由 Consensys 開發的 Linea，同樣致力於開發 zkEVM 的 Scroll，專注於隱私的 Aztec ，兩個分別由交易所資助的二層方案，OKX 投資的 Taiko 與 bybit 投資開發的 Mantle。 甚至已上線的 Optimistic Rollup Metis 也宣佈正在積極就 zk-rollup 結合目前的 Optimistic Rollup 開發出 Hybrid Rollup ，最後還有因 Vitalik 親自投資 Pre-Seed 輪而引起重視的 Kakarot 。
zkSync 目前可以說是佔據百分之百的先行者優勢，未來如何能夠持續領先帶給消費者良好的體驗，除了技術面外如何培養生態是其中最重要的事情。
II. zkSync Era 數據概況
詳細介紹生態專案之前，我們先從 TVL、官方橋進出以及每日鏈上交易數等數據，來讓我們更瞭解 zkSync Era 生態目前的狀態。
從鏈上 TVL 數據來看，上線僅 2 個月， zkSync Era 生態總 TVL 達到 459M 美元。 從上線至今一直保持著 TVL 穩定成長，目前位列 Layer2 Rank 第三位，僅次於使用 Optimistic Rollup 的 Arbitrum One &Optimism。
而 zkSync Era 官方桥数据上同样符合其生态不断上升的态势，累计存款地址已经来到 800K 个，六月至今平均每日的新存款地址约为 10K 个左右。
另一方面從 zkSync Era 每日的交易 TX 數來看，從上線之初的接近 100K 筆交易的高點滑落至五月初單日最低僅 1300 筆，目前穩定上升維持在每日 20K 筆左右。 原因可能為 zkSync Era 上目前並沒有殺手級的 DAPP，僅在上線初期因新鮮感而造成交易量激增。
總結來說，其生態概況目前仍處於相當早期的階段，僅上線不到三個月，就有如此成績實屬不容易。 目前過了早期 fomo 的階段，正在穩定上升中，期待接下來鏈上更多專案部署的情況下將有所突破。
III. zkSync Era 生態項目介紹
老牌專案
zkSync Era 在未上線之時便得到許多專案方承諾部署，包含 Balancer、Uniswap、Frax 、OHM、LayerZero 等主網上負具盛名的老牌協定，但至今完成部署的並不多。 目前已正式上線的老牌協定，就屬 1inch 與 iZUMi Finance 最具規模。
- 1inch Network1inch 聚合器是 Defi 專案的基石之一，於 4/20 正式登陸 zkSync Era ，成為第 11 條部署的公鏈，有了 1inch 代表著鏈上分裂的流動性有了良好的入口，用戶兌換代幣時便不在需要去思考將要前往哪個 DEX 操作，有效促進生態發展。
- iZUMi Finance
iZUMi 同樣是多鏈部署的 Defi 專案，在 zkSync Era 上線之初便部署了，是第一批最積極部署 zkSync Era 的老牌協定，iZUMi 在 zkSync Era 上 TVL 相當亮眼目前是鏈上第二名的專案，成為了 zkSync Era DEX 賽道的有力競爭者。
從 TVL 來看 zkSync Era 頭部專案
從 Defillama 統計數據可以看得出來鏈上發展非常早期。 鎖倉量前五名都是 DEX 去中心化交易所 ，前十名更是有八個 DEX 專案，剩下兩個為借貸專案，衍生品、GameFi 等更複雜的賽道都還尚未有強力競爭者。 以下來分門別類分別介紹專案。
DEX 去中心化交易所
- SyncSwap SyncSwap 是一個建立在 zkSync Era 上的去中心化交易所。 它本身具有低手續費成本的特點，同時繼承了 zkSync 完整的安全性。 SyncSwap 的功能包括，支援池計量器（gauges）、自定義費用結構、高級路由器、投票託管代幣模型和治理等。 近日，SyncSwap 上線基於 zkSync Era 官方橋的跨鏈橋 Move，允許在乙太坊與 zkSync Era 之間轉帳，支援 USDC、ETH、USDT、WBTC、LUSD、LSD、MUTE 等多種資產。 事實上，Move 可以理解為 zkSync Era 官方橋的第三方前端，與 zkSync 官方橋的 Gas 成本相同，橋接代幣是 100% zkSync 原生資產，沒有第三方風險。 當使用者用 Move 批准或轉帳時，直接與官方 zkSync 智慧合約交互。
- iZUMi FinanceiZiSwap 是由一站式流动性即服务 DeFi 协议 iZUMi Finance 在 zkSync Era 上推出的链上订单簿 DEX，采用 iZUMi 的离散流动性 AMM（DL-AMM），类似于 Uniswap V3 集中流动性，DL-AMM 可以将流动性分配在任意固定价格上，提高资本效率。iZiSwap 是以 Uniswap 为代表的自动做市商（AMM）DEX 的延续。其创新性的设计不仅提升了流动性供应的效率，也极大地丰富了用户的交易体验，使 iZiSwap 在去中心化交易平台竞争中脱颖而出。值得一提的是，iZiSwap 推出了完全去中心化的限价订单簿模式。在交易过程中，单点上的所有限价单被视为一个整体进行处理。这种方式能够极大地提高交易的效率，确保在 O(1) 的时间内完成交易。其次，每当价格穿越过一个价格点，成交的订单量会被转移到一个称为 legacy 的独立存储空间中。这种设计使得系统能够清晰地区分订单的先后顺序，从而保证交易的正确性。最后，用户需要自行领取（claim）成交的资产。这是一种必要的限制，因为它确保了用户能够完全控制自己的资产，并且避免了由于自动转移资产而可能出现的安全性问题。这样的设计带来了一系列良好的特性。首先，由于单点上的限价单作为一个整体，可以在 O(1）的时间内完成交易，这大大提高了交易的效率。其次，当价格穿过目标价格（时间点为 A），后再跌落回（或穿过）目标价格时（时间点为 B），在时间点 B 之后的限价单不会记录为成交状态，这保证了交易的正确性。最后，当价格正在目标价格上时，成交的部分由最先发起领取操作的用户获得，这保证了先到先得意义下的公平性。总的来说，iZiSwap 的这种创新性的限价单管理方式，无论是在安全性、效率还是公平性上，都带来了显著的改进，为用户提供了一个更加优质的交易环境。
- Maverick ProtocolMaverick Protocol 是一个 DeFi 流动性基础设施，旨在为交易者、流动性提供者、DAO 资金和开发商提供流动性市场，由 Maverick AMM 提供支持。用户可在 Maverick AMM 上进行交易并提供流动性。流动性模式有 4 种不同类型：Mode Right、Mode Left、Mode Both 与 Mode Static，选择一种模式后，AMM 将根据一组特定规则自动移动其流动性以跟随价格。Maverick Protocol 允许 LP 开设 Boosted 头寸，使用激励奖励精确吸引流动性，其他用户可以在 Boosted 头寸中添加流动性以购买份额。LP 则可以从交易费、LP 激励中获取收益。
- MuteMute.io 是 zkSync Era 上基于 zkRollup 的 DEX，包括限价订单、质押平台和债券平台等模块，支持钱包、交易、LP 池、Amplifier、债券以及 DAO 治理功能，允许 ETH、USDC、MUTE、WISP、ZKINA、MVX、IDO、WETH、USD+、ZKDOGE、DOF、BOLT、ZKFLOKI 等资产进行交易与流动性供应。用户在 LP 池提供流动性后可以获得 LP 代币，并将其质押进 Amplifier 获得收益。债券是 Mute 的创新，用户可使用其 LP 代币以较低的价格（债券）从 Mute DAO 购买 MUTE，买入一个债券后，MUTE 将在 7 天后释放，如果 ROI 为正数，用户即可赚取比 LP 代币更多的 MUTE。通过债券，Mute DAO 能够增加协议拥有的流动性，增加财库收入和协议的长期流动性。dMute 是 Mute.io 生态系统 DAO 代币，用户需将 MUTE 锁定 7 至 364 天，作为回报获得 dMUTE，锁定期后，用户可赎回 MUTE。
- SpaceFiSpaceFi 是一个连通 Cosmos 生态系统和以太坊 Layer 2 的 Web3 平台，产品包括 DEX、NFT、Starter、Spacebase，后续还会有 Game、Social Network 等新产品。SpaceFi 支持 ETH、USDC、SPACE、WETH 代币进行交易并添加流动性。用户可在 Space 农场中质押 xSPACE 等单币、SPACE-USDC 等 LP 代币参与挖矿，获得 xSPACE 奖励。Starter 是 Space 的孵化和筹款平台，用户可使用 USDT、ETH 或 SPACE-USDC 等 LP 代币质押，以初始发行价获得项目代币的份额。Spacebase 是 Space 的链上社区，通过创建或加入 Spacebase，用户可以获得更多挖矿奖励。Planet NFT 由 SPACE 代币铸造，NFT 持有者可以发布链上提案，Planet NFT 持有者与 xSPACE 持有者均可参与治理投票。
- Velocore Velocore 是 zkSync Era 上第一個基於 Velodrome Finance 與 Solidly 代碼庫之上的 ve（3，3）DEX。 Velocore 核心功能是允許使用者以低成本和低滑點交易數字資產。 用戶可以在 LP 池（分為 Stable Pool 與 Volatile Pool）添加流動性，並使用 LP 代幣獲取 VC 代幣激勵。 VC 是 Velocore 的原生代幣，VC 持有者可投票託管代幣並換取治理代幣 veVC（veNFT），veVC 可以轉移、合併和拆分。 VC 鎖定期最長可達 4 年，釋放時間越長，veVC 持有者獲得的投票權重與獎勵就越高，veVC 持有者還可以獲得協定費、賄賂與回扣。 賄賂可用來鼓勵其他用戶來為 LP 池獎勵進行投票。 Velocore 還設有 Launchpad，並推出 memecoin WAIFU。
- veSyncveSync 同樣是 zkSync Era 上的 ve（3，3）DEX，也是 Velodrome Finance 的一個 fork。 veSync 在 zkSync Era 上 TVL 約為 485 萬美元，排名第七，過去 7 天增幅近 20%。 veSync 原生代幣為 VS，治理代幣為 veVS（veNFT），veVS 可以被轉讓、合併於拆分。 veSync 利用 ve（3，3）激勵模型，代幣持有者可以投票託管他們的代幣以接收 veNFT，更長的歸屬期會帶來更大的投票權和獎勵。 veSync 流動性池現分為兩種，即 Stable Pools 與 Volatile Pools，交易費為 0.02% 至 0.05%。 未來，veSync 將推出 Concentrated Pools，允許使用者自定義提供的流動性範圍。 用戶選擇特定池參與投票並獲得賄賂。
- eZKalibureZKalibur 是本週剛上線的新 DEX ，在代幣募資階段總共募得 653 ETH ，基於 Arbitrum 頭部 DEX Camelot 的 fork 專案，模彷 Camelot xGrail 採用特殊的代幣鎖倉分紅機制，另外設有 lauchpad 的功能，該專案上線時間不長需注意安全風險。
Lending 借貸市場
借貸一直是各個公鏈中除了 DEX 外，最重要的基礎設施了，但因目前 chainlink 尚未接入 zkSync Era，目前使用 Redstone Finance 提供的預言機，巨鯨使用者們並不敢使用，且 zkSync Era 中僅有 ETH & USDC 兩種大宗資產，真實使用場景並不多，所以借貸領域在 zkSync Era 中是一個不愠不火的存在， 大多數消費者可能是 空頭獵人或 DEFI 農夫。
- Eralend Eralend 前身為 nexon finance 與 ReactorFusion 相同都是 compound fork 協定，機制而言並無太大創新，該專案曾經於 zkSync Era 官方推特介紹生態專案的推文中曾經提及，且協定尚未發行治理代幣，可能因此吸引了大批空頭獵人參與，目前 TVL 與 ReactorFusion 旗鼓相當皆為 5M 美元，是 zkSync Era 上頭部借貸市場。
- ReactorFusion ReactorFusion 是 velocore lauchpad 推出的第一個專案，協定本身是一個 compound fork 和獨特的賄賂回報代幣機制，其代幣生態和 velocore 高度綁定，目前 TVL 規模約在 5M 美元左右。
CDP 超額抵押穩定幣
- Overnight USD+ Overnight 是一個 polygon 起家的多鏈專案，目前支援五條公鏈，包括 Polygon、BSC、OP、ARB 以及 zkSync Era，也是少數在 zkSync Era 上線之時便快速跨鏈部署的協定，其專案主要其專案主要產品為與 USDC 掛勾的收益穩定幣 USD + 以及 delta 中性收益生成策略金庫 ETS ，項目上線至今約一年，團隊相對可靠， 適合追求穩定幣高收益的 DEFI 農夫。
Derivatives 衍生品
- Unidex Unidex 也是一個多鏈部署的專案，其主要產品為去中心化永續合約交易所，特點在於能集成其他永續合約交易所的深度並提供限價訂單止盈止損等功能，除了能交易加密資產外，還有美股、外匯等商品，是鏈上永續合約聚合器，其他產品還有現貨交易聚合器、限價單等功能。
其他項目
- KreatorlandKreatorland 是 zkSync Era 链上的 Opensea Fork 提供一站式 NFT 项目，是 zkSync Era 官方推特推文中曾经提及的项目之一，提供用户铸造发行 NFT 的服务，也拥有 lauchpad 与 交易市场，但目前仅上架一款 NFT Poop Genesis。
- Goal3Goal3 是 zkSync Era 链上的博弈平台项目，同样也是 zkSync Era 官推曾经分享的项目，其代币 $ZKG Lockdrop 活动总共吸引了 2.8M USDC 参加，而锁仓一年的地址更是占比将近 50% ，其 Lockdrop 活动锁仓的资金用做博弈市场的深度，目前该项目 beta 版已推出，用户能够在此平台上投注各种运动赛事。
总结
zkSync 有丰富的发展历史，未来前景可期。随着以太坊技术的不断进步，zk-rollup 或是 zk-EVM 领域的竞争也在不断加剧。zkSync Era 占据先行者地位得以优先建立生态。目前从数据面上生态系上皆得已证明，zkSync Era 整体公链目前正处于稳定上升的阶段。
从协议数量上可以看出，zkSync 生态中发展最成熟的是 DEX 赛道。不管是传统 Uni v2 fork 、ve(3,3) solidly fork 或是集中流动性的 DEX 都有不俗成绩，反而借贷、衍生品、NFT 或是 GameFi 等赛道目前，并没有明显具有够创新能够吸引用户的应用出现，可以期待随着更多基础建设项目包括跨链协议、预言机以及稳定币的部署，将有更多有意思的 Defi 乐高项目的出现。
同时需要注意的是，在生态蓬勃发展的同时，各种 Rug Pull 事件也层出不穷，更曾经出现项目方因代码兼容问题而造成用户资金锁定的情况。参与生态的需注意项目方的背景等众多考量，但新事物代表新机会也很多，多多参与生态便有可能发现早期优质项目。
参考文献
https://foresightnews.pro/article/detail/33720
https://www.odaily.news/post/5187161
https://www.crunchbase.com/organization/matter-labs
https://www.alchemy.com/overviews/zkevm
https://l2beat.com/scaling/tvl
https://dune.com/makaineko/zksync-era-airdrop-criterion
https://dune.com/sixdegree/zksync-airdrop-simulation-ranking
https://defillama.com/chain/zkSync Era?tvl=true
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